О необходимости и важности перевода накопительной части пенсии
На повестке дня совсем не праздный вопрос: необходимо ли переводить накопительную часть своей пенсии в негосударственное управление? Если да, то почему? Ответу на этот вопрос следует уделить особое внимание, ведь от правильного и осознанного решения может зависеть размер вашей будущей пенсии.
Огромное количество людей в России являются участниками пенсионной реформы и имеют возможность перевести накопительную часть своей пенсии в эффективное управление. Однако этой возможностью мало кто воспользовался. Не секрет, что те, кто «промолчали», автоматически перевели свои деньги в управление Внешэкономбанка (в настоящее время Банк Развития). Так, под государственным управлением по-прежнему остаются средства более 90% граждан. При этом их доходность в последний раз перекрыла инфляцию в 2005 году: 12,2% против роста цен на 10,9%. В 2006 году Внешэкономбанк (ВЭБ) заработал для будущих пенсионеров 5,7% (цены выросли на 9%), в 2007 году – чуть меньше 6% (против 11,9%). Как-то сам собой напрашивается вывод: ВЭБ управляет нашими деньгами, мягко говоря, не совсем эффективно.
Давайте проясним, почему государственная управляющая компания в лице Внешэкономбанка не может эффективно управлять нашими деньгами? На это есть вполне объективные причины:
- Огромный размер активов, скопившийся в результате «молчания» граждан в государственной УК, не позволяет ей эффективно управлять деньгами.
- Государственная управляющая компания согласно законодательству сильно ограничена в своей инвестиционной стратегии и выборе инструментов. Фактически, Внешэкономбанк может вкладывать средства накопительной части только в государственные ценные бумаги и банковские депозиты. Это обстоятельство значительно ограничивает потенциальную доходность и эффективность инвестиций.
- Наконец, следует признать, что профессиональное управление активами - это все же не профильный вид деятельности для Внешэкономбанка.
Для того чтобы наглядно продемонстрировать вышесказанное, давайте посмотрим на следующую таблицу, в которой приведено сравнение итогов управления пенсионными накоплениями Внешэкономбанком, частными управляющими компаниями и негосударственными пенсионными фондами.
Таблица 1.
| Уполномоченная организация |
Доходность пенсионных накоплений * |
| 2006 год, % |
2007 год, % |
| Внешэкономбанк |
5,67 |
5,98 |
| НПФы, в среднем |
17,38 |
7,01 |
| УК, в среднем |
21,02 |
5,69 |
* Результаты инвестирования пенсионных накоплений в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций.
Обратите внимание, что доходность, полученная в результате управления пенсионными накоплениями граждан Внешэкономбанком, в 2007 году составила
5,98% годовых, а как мы уже отмечали, это почти
в 2 раза ниже уровня инфляции за тот же период. Таким образом, пенсионные накопления, находящиеся в распоряжении государственной управляющей компании, даже не защищены от инфляции.
Теперь представим последствия, к которым может привести «молчание» участников пенсионной реформы на протяжении длительного периода времени.
Для примера рассмотрим ситуацию: мужчина в возрасте 30 лет (следовательно, до пенсионного возраста осталось еще 30 лет), имеет официальную заработную плату в размере 20 000 рублей в месяц. Сравним два варианта развития событий: в первом он оставил накопительную часть пенсии в управлении Внешэкономбанка; во втором - перевел, например, в негосударственный пенсионный фонд.
Сравним результативность этих двух вариантов на следующем рисунке. Доходность возьмем довольно консервативную.
Рисунок 1. Сравнение результатов инвестирования накопительной части пенсии
Как видите разница очень существенна, почти в
4 раза!
Убедительно? Поверьте, даже если до выхода не пенсию Вам осталось меньше 30 лет, допустим 25, 20 или 15 лет, то результат Вашего «молчания» будет столь же неутешительным.
Как мы уже говорили, наши люди еще не привыкли воспринимать пенсию, особенно государственную, как источник достойного обеспечения в преклонном возрасте. И это объяснимо, ведь так оно было в нашей стране (хотя мы живем уже в другом государстве) на протяжении многих лет. Но времена меняются, вместе с ними меняются и наши возможности. Осталось только их осознать и научиться действовать, максимально используя эти новые возможности.
Но почему же с приходом пенсионной реформы отношение к этому вопросу не меняется? Может, никто просто не считал, какую прибавку к пенсии может составить накопительная часть в результате ее инвестирования в течение большого срока? Так давайте посчитаем.
Таблица 2. Расчет возможных размеров накопительной части пенсии в зависимости от зарплаты, доходности инвестиций и количества лет до пенсии
Период
выплат
до пенсии |
зарплата 10 000 руб./мес. |
зарплата 20 000 руб./мес. |
| Доходность от инвестирования пенсионных накоплений |
| 5% |
10% |
12% |
5% |
10% |
12% |
| Накопленная сумма на пенсионном счете, руб. |
| 15 лет |
163 134 |
251 638 |
300 624 |
326 268 |
503 276 |
601 247 |
| 20 лет |
249 979 |
453 618 |
581 031 |
499 957 |
907 236 |
1 162 062 |
| 25 лет |
360 817 |
778 909 |
1 075 204 |
721 634 |
1 557 817 |
2 150 409 |
| 30 лет |
502 278 |
1 302 793 |
1 946 107 |
1 004 555 |
2 605 585 |
3 892 214 |
| 35 лет |
682 822 |
2 146 513 |
3 480 934 |
1 365 643 |
4 293 026 |
6 961 869 |
| 40 лет |
913 246 |
3 505 333 |
6 185 825 |
1 826 493 |
7 010 666 |
12 371 650 |
| Ежемесячная прибавка к пенсии (накопительная часть), руб. |
| 15 лет |
715 |
1 104 |
1 319 |
1 431 |
2 207 |
2 637 |
| 20 лет |
1 096 |
1 990 |
2 548 |
2 193 |
3 979 |
5 097 |
| 25 лет |
1 583 |
3 416 |
4 716 |
3 165 |
6 833 |
9 432 |
| 30 лет |
2 203 |
5 714 |
8 536 |
4 406 |
11 428 |
17 071 |
| 35 лет |
2 995 |
9 415 |
15 267 |
5 990 |
18 829 |
30 535 |
| 40 лет |
4 005 |
15 374 |
27 131 |
8 011 |
30 749 |
54 262 |
Не увидели в таблице значений, близких к вашей ситуации? Хотите посчитать, на какую пенсию (из трех частей) вы сможете рассчитывать при достижении пенсионного возраста? Нет ничего проще! Воспользуйтесь
пенсионным калькулятором.
Обратите внимание, что в расчетах (таблица 2) используется не самый высокий уровень
зарплаты, а также довольно консервативная доходность от
инвестирования пенсионных денег. Но даже при таких условиях мы
видим, что накопительная часть в виде ежемесячной прибавки может
составить внушительные суммы. На фоне нынешнего среднего уровня
пенсии примерно в 3 000 – 5 000 рублей, суммы в 20 000 – 30 000 рублей
кажутся просто астрономическими. А ведь это только одна из трех
частей, еще есть страховая и базовая. Хотя, пожалуй, именно
накопительная часть способна внести наибольший вклад в общий
размер будущей пенсии при правильном обращении с ней. Следовательно,
не следует ей пренебрегать.
Вопрос о важности перевода накопительной части пенсии, пожалуй, больше не стоит. Вывод один: пользоваться дарами пенсионной реформы необходимо, а именно переводить накопительную часть пенсии в эффективное управление, а вот как и куда - об этом в следующих уроках.
